Le bilan fonctionnel

partir du bilan comptable

Le bilan fonctionnel se présente avant répartition du bénéfice.

Remarque :

 Les charges constatées d’avance correspondent à des charges enregistrées comptablement mais qui seront utilisées ou consommées sur l’exercice suivant (loyer du premier trimestre 2000 payé en décembre 1999).

 Les produits constatés d’avance correspondent à des produits enregistrés comptablement mais qui concernent l’exercice suivant (vente enregistrée en 1999 mais dont la livraison sera effectuée en 2000).

 La présentation du bilan fonctionnel

 Le Fonds de roulement ( F.R. )

Les capitaux stables doivent financer l’actif stable. Le Fonds de roulement correspond au surplus de financement stable, c’est une marge de sécurité pour l’entreprise.

Capitaux stables - Actif stable

Ou [(Actif circulant + Disponibilités) - (Dettes circulantes + Trésorerie passive)]

 si F.R. > 0 alors l’équilibre financier est préservé (financement des actifs stables en totalité par les capitaux stables).

 si F.R. < 0 alors il existe un risque financier important (financement des actifs stables par une partie des dettes circulantes).

 Le Besoin en fonds de roulement global ( B.F.R. )

C’est le besoin de financement de l’entreprise lié à son cycle d’exploitation.

(Stocks + créances) - dettes circulantes

 La Trésorerie nette ( T.N. )

Elle participe avec le F.R. au financement du cycle d’exploitation.

Disponibilité - Concours bancaires

 L’équilibre financier

Fonds de roulement = Besoin en fonds de roulement + Trésorerie nette

 Si F.R. > B.F.R. alors l’entreprise dispose d’une marge de sécurité de financement et dégage des disponibilités.

 Si F.R. < B.F.R. alors l’entreprise doit recourir à un endettement financier à court terme (concours bancaires).

 Les ratios

 Le bilan fonctionnel de la société Dalbret

1) Présenter le bilan fonctionnel de cette entreprise.

2) Calculer :

 F.R. : ............................................................................................................................

ou ............................................................................................................................

 B.F.R. : ..............................................................................................................

 Trésorerie nette : .........................................................................................................

3) Présenter le calcul de l’équilibre financier : .....................................................................

............................................................................................................................................

4) Calculer les ratios (tableau ci-dessous à compléter) sachant que :

• Stock Initial de matières premières était de 4 134 €

• Stock Initial de marchandises était de 220 €

• Stock Initial de produits finis était de 11 239 €

• Coût de revient des produits finis est de 186 560 €.

Rechercher dans le bilan les valeurs brutes des :

• Fournisseurs et effets à payer : ...................................................................................

• Clients et effets à recevoir : ..........................................................................................

• du Stock final des matières premières : ......................................................................

• du Stock final des marchandises : ..............................................................................

• du Stock final des produits finis : .................................................................................

Rechercher dans le compte de résultat :

• le montant HT du chiffre d’affaires : ..............................................................................................